以前最多打8.5折，現(xiàn)在一下子降到7折以后，如果僅從5年期的貸款利率與5年期的存款利率來看，利率已經(jīng)出現(xiàn)倒掛，5年期的貸款利率比5年期的存款利率還要低。

　　14家上市銀行三季報(bào)披露已落下帷幕，前三季度平均凈利潤(rùn)同比增長(zhǎng)近80%，銀行板塊業(yè)績(jī)整體表現(xiàn)靚麗。然而從整體數(shù)據(jù)上看，高速增長(zhǎng)卻難掩行業(yè)增速下滑的不爭(zhēng)事實(shí)。

　　專家認(rèn)為，存款增速增加、貸款增速放慢、息差見頂回落、投資損失及不良撥備提高等因素，都成為銀行三季度利潤(rùn)下滑的主要原因。

10月30日，北京銀行公布三季報(bào)，三季報(bào)顯示，北京銀行前三季度凈利潤(rùn)同比增長(zhǎng)80%以上。同時(shí)截止08年中期末，不良貸款余額30.56億，不良貸款比例為1.74%，撥備覆蓋率為140.92%，資本充足率和核心資本充足率分別為19.74%、17.47%，前三季度手續(xù)費(fèi)及傭金凈收入為3.74億元，同比增長(zhǎng)73%。北京銀行的增長(zhǎng)幅度在14家上市公司中排名第七。

　　11月4日，《證券日?qǐng)?bào)》記者采訪了北京銀行董秘楊書劍，就北京銀行前三季度的經(jīng)營(yíng)情況及未來怎樣發(fā)展等一些市場(chǎng)關(guān)心的問題進(jìn)行了一些探討。

　　《證券日?qǐng)?bào)》：北京銀行前三季度凈利潤(rùn)同比增長(zhǎng)80.19%，主營(yíng)收入同比增長(zhǎng)70.34%，取得了比較好的業(yè)績(jī)，主要的原因有哪些？

　　楊書劍：主要有四個(gè)方面的原因：一是規(guī)模的擴(kuò)張。一方面是銀行資產(chǎn)的擴(kuò)張，還有就是貸款規(guī)模的擴(kuò)大，這是收入增加的重要方面。貸款余額達(dá)到1793億元，比去年同比增長(zhǎng)27%。資產(chǎn)到達(dá)4029億元，同比增長(zhǎng)31%。資產(chǎn)和貸款規(guī)模帶動(dòng)了利息收入。

　　二是息差的提高。其他銀行也有這種情況，與去年同期相比息差提高速度比較快。貨幣從緊政策的一個(gè)副產(chǎn)品就是銀行貸款議價(jià)能力的提高，因此息差擴(kuò)大了。

　　三是中間業(yè)務(wù)收入的增加，前三季度手續(xù)費(fèi)、傭金達(dá)3.74億元，同比增長(zhǎng)73%，這塊業(yè)務(wù)增長(zhǎng)較快，有助于改變利率結(jié)構(gòu)。

　　四是稅收的影響。今年所得稅由33%下降至25%。以上幾點(diǎn)造成了我們銀行業(yè)績(jī)的增長(zhǎng)。

　　《證券日?qǐng)?bào)》：三季報(bào)顯示，投資收益也取得了不錯(cuò)的業(yè)績(jī)，同比增長(zhǎng)近90%，主要是在哪些方面取得的？

　　楊書劍：投資收益改善主要與進(jìn)入減息周期有關(guān)。按照公允價(jià)值計(jì)量，會(huì)令投資收益增加。銀行的投資主要是指證券投資，按公允價(jià)值計(jì)算會(huì)出現(xiàn)這種情況，如果不斷進(jìn)行減息，按公允價(jià)值計(jì)算投資收益還會(huì)提高。銀行、上市公司用公允價(jià)值計(jì)算的話，市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)就會(huì)加大，因?yàn)槭袌?chǎng)價(jià)格總在波動(dòng)。

　　《證券日?qǐng)?bào)》：三季度凈利潤(rùn)增速開始放緩，原因有哪些？

　　楊書劍：整體增速放緩，僅從銀行業(yè)內(nèi)部來看，是因?yàn)橘J款增加與去年同期相比，第一二季度會(huì)多一些，第三季度會(huì)少，到年末可能更少，這是很正常的。以往我們每年貸款額增量分布一二三四季度逐漸遞減，而今年有個(gè)調(diào)整，每季度均勻了一些，這是銀行內(nèi)部結(jié)構(gòu)關(guān)系。

　　從整體環(huán)境來看，實(shí)體經(jīng)濟(jì)增速在放緩，銀行凈利潤(rùn)增速適度放緩也是正常的。

　　《證券日?qǐng)?bào)》：有業(yè)內(nèi)人士說，三季度凈利潤(rùn)增速減緩，意味著銀行業(yè)業(yè)績(jī)下滑拐點(diǎn)出現(xiàn)，您認(rèn)同這種說法嗎？

　　楊書劍：業(yè)績(jī)下滑是正常的，銀行增速這么高應(yīng)該說不會(huì)持續(xù)很久的?，F(xiàn)在按照宏觀經(jīng)濟(jì)指標(biāo)，從三季度進(jìn)入拐點(diǎn)轉(zhuǎn)而進(jìn)入下行通道。

　　另外整個(gè)經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)的成果很大程度上體現(xiàn)在銀行業(yè)上，銀行業(yè)績(jī)?cè)鲩L(zhǎng)肯定是會(huì)持續(xù)的，但我認(rèn)為不會(huì)負(fù)增長(zhǎng)，增幅一定會(huì)下降，可以比實(shí)體經(jīng)濟(jì)多幾個(gè)點(diǎn)。

　　《證券日?qǐng)?bào)》：10月21日公告，北京銀行與首創(chuàng)集團(tuán)就首創(chuàng)安泰人壽股權(quán)轉(zhuǎn)讓事宜正在商談，目前的情況已經(jīng)怎樣了？公司開始涉足保險(xiǎn)業(yè)，是出于怎樣的戰(zhàn)略考慮？

　　楊書劍：關(guān)于首創(chuàng)安泰人壽股權(quán)轉(zhuǎn)讓的事情，現(xiàn)在還不大方便講太多，有最新的情況我們會(huì)及時(shí)公告。

　　從目前情況來看，北京銀行涉足保險(xiǎn)業(yè)，也是基于與合作伙伴的關(guān)系，ING與我們進(jìn)行合作還是比較融洽的，雙方成為了戰(zhàn)略合作伙伴。

　　《證券日?qǐng)?bào)》：9月份北京銀行正式入主廊坊商業(yè)銀行，成為其最大股東，這將會(huì)給北京銀行帶來怎樣的影響？是否意味著北京銀行開始踏上向外擴(kuò)張之路，接下來會(huì)有怎樣的一些布局？

　　楊書劍：我們是第一大股東，但是我們沒有絕對(duì)控股。我們也在探索異地發(fā)展新模式，一方面設(shè)立分行，另一方面以這種無論是股權(quán)投資還是其他形式，利用既有的金融機(jī)構(gòu)來發(fā)展自己的業(yè)務(wù)也是一種探索。我們派人員過去，在財(cái)務(wù)等各方面給予了一些技術(shù)支持，把我們的經(jīng)驗(yàn)介紹給他行。

　　北京銀行現(xiàn)在仍然是以設(shè)立異地分行為主。除北京以外，已在天津、上海、西安、深圳設(shè)立分行，杭州分行即將開業(yè)。通過股權(quán)形式實(shí)現(xiàn)擴(kuò)張并購(gòu)，時(shí)間成本上較高。如果有合適的機(jī)會(huì)，我們也會(huì)考慮。

　　《證券日?qǐng)?bào)》：央行近兩個(gè)月來的三次降息、兩次下調(diào)存款準(zhǔn)備金率、調(diào)整央票發(fā)行以及取消對(duì)商業(yè)銀行信貸規(guī)模硬約束等，“轉(zhuǎn)向”信號(hào)比較明顯，政策上的放松，北京銀行將采取怎樣的相關(guān)措施？

　　楊書劍：以前防止經(jīng)濟(jì)膨脹，現(xiàn)在擔(dān)心經(jīng)濟(jì)下滑。銀行一方面要配合國(guó)家政策，另一方面還要從銀行自身風(fēng)險(xiǎn)管控的角度去判斷。

　　就北京銀行自己來說，要對(duì)經(jīng)濟(jì)環(huán)境、國(guó)家政策有清晰的認(rèn)識(shí)。經(jīng)濟(jì)進(jìn)入一個(gè)新的周期，在這個(gè)過程中會(huì)有很多問題。國(guó)家宏觀政策對(duì)于三農(nóng)、中小企業(yè)、節(jié)能減排會(huì)有一些政策扶持。我們會(huì)從政策角度積極配合，另外銀行還是得從自身風(fēng)險(xiǎn)管控能力角度考量。

　　《證券日?qǐng)?bào)》：現(xiàn)在大家都很關(guān)心“房產(chǎn)新政”，從央行發(fā)布房產(chǎn)新政也有10多天時(shí)間了，但是目前也只有少數(shù)幾家出臺(tái)實(shí)施細(xì)則，這次“房產(chǎn)新政”是否對(duì)銀行影響比較大？北京銀行將會(huì)出臺(tái)哪些具體措施？

　　楊書劍：若是真的依此執(zhí)行，那么這次房產(chǎn)政策對(duì)銀行算是比較大的利空。但是從長(zhǎng)遠(yuǎn)看，房產(chǎn)新政拯救了房地產(chǎn)業(yè)，銀行的貸款也有了保證，是長(zhǎng)期利好。以前最多打8.5折，現(xiàn)在一下子降到7折以后，如果僅從5年期的貸款利率與5年期的存款利率來看，利率已經(jīng)出現(xiàn)倒掛，5年期的貸款利率比5年期的存款利率還要低。

　　《證券日?qǐng)?bào)》：預(yù)測(cè)一下09年銀行業(yè)的形勢(shì)吧，有人說會(huì)比較嚴(yán)峻，您怎么看？

　　楊書劍：可以說是嚴(yán)峻，但是也可以說是謹(jǐn)慎樂觀吧。對(duì)銀行來說應(yīng)該謹(jǐn)慎積極地發(fā)展業(yè)務(wù)。美國(guó)金融危機(jī)影響一般的判斷還得持續(xù)一到兩年。這段時(shí)間經(jīng)濟(jì)下滑對(duì)我們整個(gè)出口行業(yè)發(fā)展不利，由于傳遞效應(yīng)，出口行業(yè)也會(huì)國(guó)內(nèi)其他行業(yè)造成影響。

　　整個(gè)危機(jī)對(duì)銀行的傳遞是逐步的，國(guó)家的政策措施會(huì)起到一些抵消作用，經(jīng)濟(jì)還是會(huì)保持增長(zhǎng)的。經(jīng)濟(jì)保持增長(zhǎng)，那么銀行會(huì)是謹(jǐn)慎樂觀。